As ações da Bemobi (BMOB3) vão cair ou vão subir? Pare de tentar adivinhar e utilize um método realmente preditivo

A Bemobi Mobile trabalha vendendo serviços para empresas de assinaturas de aplicativos e sua IPO movimentou R$ 1,094 bilhão em fevereiro de 2021. Essa companhia atua com a venda de recarga com pagamento eletrônico. A principal frente é a de comercialização de assinaturas de apps e jogos – com 200 parceiros de conteúdo, incluindo Disney. As ações da Bemobi (BMOB3) seriam, assim, interessantes para investir?

As ações da Bemobi (BMOB3), por isso, são o tema deste artigo, com a história da empresa, um breve detalhamento de seu negócio e de suas ações, mas principalmente queremos fazer uma introdução a nossa metodologia de negociação na bolsa (serve para qualquer ação da bolsa, não só para as ações da Bemobi), que ajuda o trader e o investidor a seguir a atuação dos grandes investidores institucionais, os big players.

1. O que é a Bemobi e suas ações (BMOB3)?
2. Ações da Bemobi (BMOB3): onde e como são negociadas?
3. Quais são os principais possuidores de ações da Bemobi (BMOB3)?
4. Formas de ganhar em ações da Bemobi (BMOB3)?
5. Investir ou não investir em ações da Bemobi (BMOB3): qual decisão tomar?
6. Ficou interessado em ações da Bemobi (BMOB3)? Veja os custos e taxas pra começar
7. Como o Raio X Preditivo pode ajudar
8. Como faço para comprar ações da Bemobi (BMOB3)?
9. Conclusão

A Bemobi tem o seguinte número de ações:

• Ações Ordinárias: 90.909.092
• Ações em livre negociação: 42.263.309 (46,49%)

1. O QUE É A BEMOBI E SUAS AÇÕES (BMOB3)?

Segundo a página das ações da Bemobi (BMOB3) no site da B3, a bolsa de valores brasileira, a companhia se enquadra nas seguintes categorias:

• Atividade Principal: Desenvolvimento E Licenciamento de Programas de Computador Não-customizáveis
• Classificação Setorial: Tecnologia da Informação / Programas e Serviços / Programas e Serviços

Criada em 2009 no Brasil como empresa independente, a Bemobi pode ser considerada como pioneira na distribuição e monetização da venda de aplicativos, jogos e serviços digitais de telefonia celular, viabilizando o acesso a um portfólio amplo e inovador de produtos e serviços a milhões de usuários, por um preço acessível e forma facilitada de pagamento.

Opera em um modelo B2B2C (Business-To-Business-To-Consumer), ou seja, oferece serviços a uma companhia que, por sua vez, o oferece aos clientes finais, em especial através da parceria com operadoras de telefonia móvel, o que garante o crescimento acelerado e sustentável. A Bemobi, hoje, tem serviços integrados e em operação com 70 operadoras de telefonia móvel ao redor do mundo.

Em 30 de setembro de 2020, tinha 34,6 milhões de assinantes distribuídos em 37 países e, além disso, uma base endereçável de mais de 2,2 bilhões de usuários, representando o somatório dos usuários de telefonia móvel de todas as operadoras com que tem contratos assinados e onde seus serviços já estão disponíveis.

O modelo de negócios se baseia no tripé canais, serviços e meios de pagamentos suportado pela aplicação do melhor da tecnologia de forma a criar escala e viabilizar o acesso e a cobrança dos serviços.

Do ponto de vista de canais, utiliza a força de uma plataforma proprietária para orquestrar a distribuição digital desses serviços com apoio das operadoras de telefonia móvel que compartilham o acesso aos sistemas de relacionamento de seus clientes, criando um canal de aquisições de novos usuários escalável e de baixo custo operacional.

Uma vez implantada a plataforma nos sistemas das operadoras, passa a capturar informações sobre o comportamento e interesse dos usuários. A Bemobi aplica tais informações ao uso de algoritmos e de recursos de inteligência artificial para criar um motor de engajamento levando às pessoas a oferta mais adequada (personalizada), onde precisa (melhor canal) e no momento certo, o que aumenta a nossa efetividade e, consequentemente, a conversão dessas pessoas em usuários dos serviços.

Do ponto de vista de serviços, a ideia é levar o melhor do mundo de aplicativos, jogos e serviços digitais, sem anúncios ou restrições de uso a um preço fixo e acessível. Esse modelo permite que desenvolvedores do mundo inteiro acessem um mercado totalmente novo (incremental) sem gerar riscos de canibalização de seus serviços nos mercados onde já atuam. A proposta de valor se torna ainda mais relevante em países emergentes, considerando a maior restrição ao acesso aos serviços de valor agregado (SVA) por uma questão de preço e carência de meios de pagamentos disponíveis para a maior parte da população.

Nesse sentido, como parte de seu terceiro pilar, a Bemobi criou um modelo inovador de cobrança de assinaturas de custo reduzido e que usa o saldo de recarga de clientes pré-pago ou a cobrança adicional na conta dos clientes pós-pago, sem a necessidade do uso do cartão de crédito, como forma de viabilizar o acesso.

O modelo possui grande aderência à realidade da maior parte da população brasileira e de outros países emergentes de perfil semelhante. Oferece ainda diversas modalidades de serviços de microcrédito (adiantamento de saldo/crédito, adiantamento de pacote de dados e/ou adiantamento de chamada), como uma forma de viabilizar a popularização ainda maior à adoção de serviços digitais.

• Assinaturas de apps e jogos: O principal serviço da Companhia. Centenas de apps e jogos são incluídos em suas versões premium – sem anúncios e com todas funcionalidades liberadas, em troca de uma assinatura a um preço fixo e acessível, sem a necessidade de uso de cartão de crédito. Possibilitamos em diversas ofertas um período de gratuidade de até 7 dias para os clientes experimentarem o serviço.
• Serviços de microfinanças: Oferece para clientes pré-pagos que ficam sem saldo de recarga, diferentes soluções em função de seu perfil e necessidade, tais como a venda de recarga com pagamento eletrônico, adiantamento de crédito, adiantamento de pacote de dados e adiantamento de chamada. O adiantamento do benefício é concedido imediatamente para os usuários e o pagamento é feito no momento de sua próxima recarga.
• Serviços de mensageria & comunicações: Possui uma plataforma de ponta a ponta de serviço de mensageria de voz, com acesso visual por apps e/ou integrado a sistemas de SMS/WhatsApp, anti-spam de chamadas e conversão de chamadas de voz em texto baseado em inteligência artificial. Estes serviços são oferecidos em parceria com as operadoras de telecomunicações como um serviço adicional ou em alguns casos incluídos nos planos de seus clientes.

Como funciona a distribuição da Bemobi

• Promoções de Operadoras: As operadoras dentro do escopo da parceria comumente fazem campanhas de comunicação de nossos serviços em seus canais, como por exemplo: envios de mensagens via SMS, Sat Push e RCS, destaque em seus websites institucionais, em seu marketplace de serviços, em seus aplicativos de autoatendimento e por meio de vendas em suas lojas físicas.
• Campanhas online pagas: A Bemobi trabalha em parcerias com aplicativos móveis que usam sua audiência para promover nosso serviço para seus usuários, além de fabricantes de celular que pré-carregam nossos serviços em troca do compartilhamento da receita gerada. A Bemobi também faz campanhas pagas direcionadas em redes de publicidade móveis digitais e DSP (Demand-Side-Platforms) para converter assinantes.
• Plataformas Proprietárias de Canais: A Bemobi desenvolveu uma plataforma proprietária chamada de Loop que representa hoje o principal canal de distribuição para serviços digitais. O Bemobi Loop permite às operadoras de telecomunicações aproveitarem eventos da jornada de seus usuários móveis para apresentar canais digitais personalizados, criando assim uma melhor experiência digital e gerando oportunidades de cross-sell, venda de serviços relacionados e venda de serviços incrementais, de forma escalável.

Presença Global da Bemobi

Atualmente, a Bemobi tem operações ativas em 37 países e possui escritórios em 4 países (Brasil, Ucrânia, Noruega e Índia) e centros de desenvolvimento em todos eles, com exceção da Noruega. Além destes escritórios fixos, e mesmo antes da pandemia do novo coronavírus, a Bemobi já possuía parte de sua equipe trabalhando remotamente de qualquer lugar do mundo, contribuindo para a diversidade da equipe. Atualmente, conta com pessoas de 18 nacionalidades diferentes e com presença física em 15 países.

São 260 colaboradores diretos e indiretos, estando a maior parte desses localizados no Brasil (RJ e SP), onde atualmente temos 71% da nossa força de trabalho total e, em seguida, temos a Ucrânia com 14% e a Noruega, com 4%. O restante da força de trabalho está espalhado por diversos países como Índia, Filipinas, Indonésia, Bangladesh, Vietnã e Paquistão.

No período de nove meses findo em 30 de setembro 2020, as operações internacionais representaram 42% da receita consolidada. Comparado com o mesmo período em 2017, houve um acréscimo de 20 pontos percentuais.

O que são as ações da Bemobi (BMOB3)?

Uma empresa, digamos a Bemobi (BMOB3), decide expandir os negócios.

Uma das possibilidades é a abertura de capital na bolsa de valores. A abertura de capital significa que a companhia passará a vender ações no mercado.

Ações são a menor fração do capital social da empresa. Isso quer dizer que, quando eu compro ações da Bemobi (BMOB3), eu compro uma fração da empresa e viro “sócio”.

Quem compra ações está dando dinheiro em troca desses ativos. O dinheiro, chamado de captação, será usado pela companhia. Ela pode investir essa captação em diferentes frentes.

Se a empresa fizer bom uso desse dinheiro, ela vai ter bons resultados. Se isso acontecer, as ações aumentam de valor proporcionalmente (embora nem sempre isso aconteça). Se elas valorizam, o investimento dos acionistas, ao comprar as ações, foi bom.

Uma empresa que se desenvolve, por consequência, tem mais lucros.

Os lucros de uma empresa devem ser divididos entre os acionistas na proporção de ações que eles possuem: pelo menos 25% dos lucros em forma de dividendos.

Uma parte do mercado não está interessada em ser sócia, investidora, acionista ou mesmo em receber dividendos.

Esses desejam comprar as ações quando elas estiverem a determinado preço e vendê-las quando estiverem a um preço mais elevado. A diferença entre esses dois preços é o lucro desses traders.

História da Bemobi e das ações BMOB3

O registro do IPO, o registro do emissor na categoria “A” e a listagem das ações da Bemobi na B3 foram concluídos no início de 2021, sendo 10 de feverereiro o início das negociações de nossos papéis.

A Bemobi era controlada diretamente pela Bemobi Holding AS antes da IPO, cujas ações são integralmente detidas pela Otello Corporation ASA, holding listada na Oslo Stock Exchange.

A Otello, por sua vez, era originalmente conhecida através da marca Opera Software e foi uma das empresas precursoras da Internet na Europa, com mais de 20 anos de história. Ela criou o Opera browser, que foi um dos navegadores de Internet mais utilizados do mundo em telefones móveis, e foi protagonista do início da Internet móvel na maior parte dos países emergentes, com mais de 350 milhões de usuários únicos por mês. No Brasil, a Opera Software atuava através da Opera Software Brasil, que era a responsável pela venda de serviços de mobile marketing em todo território nacional.

A Bemobi teve sua origem como uma unidade de negócio da empresa Brasileira M4U (Mobile 4 You), uma das pioneiras no então nascente mundo dos dados móveis no início dos anos 2000. Em sua origem, trabalhava no chamado segmento de serviços de valor agregado móvel e estabeleceu desde cedo sólidas parcerias com operadoras de telecom, com foco na criação de serviços inovadores que complementam as receitas das operadoras de telefonia para além dos serviços base de voz e dados.

2. AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3): ONDE E COMO SÃO NEGOCIADAS?

As ações da Bemobi (BMOB3) são negociadas na B3 em ambiente totalmente eletrônico, num sistema conhecido como PUMA (Plataforma Unificada Multiativos).

A PUMA permite negociações extremamente rápidas, seguras e acessíveis, tornando possível que pessoas comuns negociem a partir de sua casa, bastando ter um computador, uma conexão com a internet e uma conta em uma corretora de valores.

Apesar dessa facilidade, é preciso estar ciente de que, quando entramos na bolsa de valores, estaremos no mesmo ambiente que participantes muito mais competitivos, influentes, informados e dotados de um arsenal financeiro e tecnológico que mal podemos nos dar conta.

Os chamados investidores institucionais ou big players ou, ainda, “dinheiro esperto”, têm do seu lado não apenas um crédito de bilhões de dólares para operar nos mercados (o que facilita na hora de controlar o volume das operações em momentos chave). Mas também os algoritmos de alta velocidade posicionando e reposicionando ordens gigantescas de compra e venda milhares de vezes por segundo. Também as mentes matemáticas mais poderosas para programar essas máquinas de tirar dinheiro do mercado. E os CEOs mais competitivos e bem informados do planeta. São umas 10 dúzias de companhias, no máximo, que juntas, contemplam mais de 50% do capital mundial.

Quais ações a Bemobi possui?

O Bemobi Brasil possui apenas ações ordinárias (ON).

Ações ordinárias são aquelas ações que dão direito a voto nas assembleias da companhia.

No entanto, são papeis que também têm direito aos proventos, tais como dividendos, caso haja em algum exercício.

Qual são os códigos

As ações negociadas na bolsa de valores são todas conhecidas por códigos de negociação compostos por quatro letras e um numeral de um ou dois dígitos (units e ETFs costumam ter dois dígitos)

O código de negociação também pode ser chamado de ticker.

O ticker das ações ordinárias da Bemobi é BMOB3.

São negociadas em quais bolsas

As ações da Bemobi Brasil (BMOB3) são negociadas apenas na bolsa de valores brasileira, a B3.

As ações da Bemobi, no entanto, poderiam muito bem ser negociadas em bolsas estrangeiras por programas de recibos, embora não sejam, a exemplo de outros papeis da bolsa de valores brasileira.

O exemplo mais marcante são as American Depositary Receipts (ADRs). São recibos que em bolsas como a de Nova York podem ser negociados como se fossem ações enquanto as ações correspondentes ficam sob custódia aqui no Brasil, sob a guarda de algum banco ou outra entidade financeira.

3. QUAIS SÃO OS PRINCIPAIS POSSUIDORES DE AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3)?

Segundo o site da B3, atualmente, os principais acionistas das ações da Bemobi (BMOB3) são os seguintes:

Nome	%ON	%PN	%Total
Bemobi Holding As	29,80	0,00	29,80
Pedro Santos Ripper	3,26	0,00	3,26
Truxt Investimentos Ltda	10,37	0,00	10,37
Ponta Sul Investimentos Ltda	10,08	0,00	10,08
Outros	46,49	0,00	46,49
Ações Tesouraria	0,00	0,00	0,00
Total	100,00	0,00	100,00

4. FORMAS DE GANHAR COM AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3)?

Existem diversas maneiras de se ganhar dinheiro com ações da Bemobi (BMOB3). Dentre essas, duas se destacam por serem bastante usuais:

Trade com ações da Bemobi (BMOB3)

É quando compramos ações com a intenção de vender depois de um tempo mais longo ou mais curto por um preço maior. Também podemos vender as ações (alugando-a antes) pra recomprá-las por um preço mais barato, caso nossas análises digam que o ativo vai cair de valor. Esse tempo varia: day trade (operações que começam e terminam no mesmo pregão, podendo durar horas ou até mesmo segundos), swing trade (operações que duram alguns dias) e position trade (operações que duram algumas semanas).

Ganhar dividendos com ações da Bemobi (BMOB3)

Investidores praticamente “casam” com suas ações. Quando determinam que uma ação é boa e sua empresa também, decidem fazer “poupança” com aqueles papeis, comprando cada vez mais. Uma das intenções desse comportamento é receber os dividendos periodicamente. Os dividendos são usados pra comprar mais ações que, então, rendem mais dividendos pra comprar mais e mais ações.

Claro, esse tipo de estratégia pede que estejamos atentos ao valor do dividendo frente ao preço da ação (dividend yield) e também se a ação paga dividendos com certa frequência.

5. INVESTIR OU NÃO INVESTIR EM AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3): QUAL DECISÃO TOMAR?

Você pode estar pensando se vale a pena investir na Bemobi. É difícil dizer. Muita coisa pode acontecer. O destino de uma companhia passa por influências que vão de seus dirigentes até a produção de insumos de que não fazemos ideia e que podem afetar a produção, as vendas e a demanda por seus serviços e produtos.

Porém, em prazos mais curtos, podemos observar o comportamento dos grandes investidores institucionais. Mais bem informados e melhor preparados para tomar decisões nesse sentido, eles deixam pistas de quando estão se posicionando na compra e na venda de ações.

Para ler esse comportamento, podemos usar as ferramentas e os conceitos do Raio X Preditivo, a fim de nos posicionarmos ao lado deles antes de, graças a sua capacidade financeira para impactar no volume de oferta e de demanda, provocarem um movimento de alta ou baixa mais forte.

Vantagens apontadas pela Bemobi em sua página de Relacionamento com Investidores

Posicionamento de Mercado: a Bemobi desenvolveu um posicionamento forte em um mercado crescente de serviços digitais nos países emergentes. Nos últimos anos, desenvolvemos um modelo simples de crescimento (playbook) que vem sendo executado de forma consistente, buscando a geração de efeitos de rede, sempre que possível, e se utilizando de ganho de escala o que justifica os maiores gastos em P&D necessários para manter um maior diferencial competitivo.

Novos Serviços: lançamento de novos serviços que alavanquem oportunidades de cross-sell e/ou upsell para nossa base de clientes atual (i.e. mais de 30 milhões de assinaturas) e que tenham a aderência aos nossos canais digitais atuais.

Novos Canais: criação de novos pontos de contato digital para os clientes móveis que possam gerar novas oportunidade de vendas de serviços.

Novas Geografias/Operadoras: expansão para novos países e novas parcerias com operadoras. Tal estratégia de crescimento possui um grande potencial, haja visto a comparação entre a penetração de assinaturas que possuímos no Brasil (10,4%), a penetração de nossas operações internacionais (0,6%) e nosso mercado endereçável (2,3 bilhões de usuários).

A IPO da Bemobi também visa seu crescimento orgânico nos canais, produtos e serviços existentes, em especial fora do Brasil, e viabilizar sua estratégia de crescimento inorgânico (via aquisições), capturando as inúmeras oportunidades existentes e ampliando o retorno para os nossos acionistas.

Como exemplos de possibilidades de aquisições, podemos destacar os seguintes perfis de empresas de interesse:

• Empresas que nos tragam novos canais de distribuição ou expansão daqueles já existentes;
• Serviços complementares aos já oferecidos (pagamentos, micro finanças, games, entre outros);
• Companhias localizadas em regiões ainda sub exploradas pela Bemobi.

6. FICOU INTERESSADO EM AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3)? VEJA OS CUSTOS E TAXAS PARA COMEÇAR

• Taxa de corretagem: cobrada pelas corretoras pelo serviço de execução das ordens de compra e de venda. Varia de acordo com a corretora e costuma ter a ver com o tamanho da ordem ou seu valor financeiro
• Taxa de custódia: as corretoras estão deixando de usar esta taxa que corresponde ao serviço de manter as ações que você decide manter por algum tempo em sua conta
• Taxas da bolsa: os emolumentos ou taxas da bolsa de valores podem chegar a 0,03% ou pouco mais que isso do valor financeiro de cada ordem emitida, de compra ou venda
• ISS: o Imposto Sobre Serviços é equivalente a 5% do valor da taxa de corretagem
• Imposto de renda: incide sobre o lucro. Para day trade, a alíquota é de 20%. Para operações com mais de um dia a alíquota é de 15%. No day trade, podemos descontar meses com prejuízo do atual com lucro, fazendo um abatimento sobre o valor sobre o qual incidirá a alíquota de 20%. Nas operações com mais de um dia, nos meses em que houver vendas inferiores a R$ 20 mil, há isenção, mesmo que exista lucro
• A B3 começou a cobrar 0,12% sobre os dividendos recebidos por carteiras de ações cujo valor seja igual ou superior a R$ 20 mil.

7. COMO O RAIO X PREDITIVO PODE AJUDAR AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3)?

O Raio X Preditivo é uma metodologia que, enquanto os outros métodos observam apenas o preço das ações, se foca no volume e no fluxo de ordens, que denunciam a atuação dos grandes players do mercado. Estes têm muito mais chance de mover o preço de um ativo em determinada direção ou ter a percepção de que esse movimento poderá acontecer com mais facilidade, bastando um “empurrão”.

Para isso, se vale de conceitos e ferramentas adequadas a essa leitura. O Raio X Preditivo considera o volume como a causa do movimento de preço e o movimento de preço como mero efeito dessa causa.

Usando a causa como objeto de análise, nos adiantamos aos efeitos, aumentando a possibilidade de acerto na compra e na venda de ações. O risco, por sua vez, é mitigado.

8. COMO FAÇO PARA COMPRAR AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3)?

Nada mais fácil hoje em dia. Abrir conta em uma corretora é totalmente gratuito e facilitado com o uso do site da empresa ou do aplicativo. Aí é só transferir o dinheiro necessário e iniciar suas compras.

Porém, nossa recomendação é que, antes de mais nada, você invista em algo muito importante: sua educação. Sem isso, você corre o risco de perder dinheiro na bolsa, em vez de ganhar.

Nossa recomendação é o Raio X Preditivo.

9. CONCLUSÃO SOBRE AS AÇÕES DA BEMOBI (BMOB3)

Dada sua característica de chegar aos consumidores finais através de empresas que já estão nessa ponta, o negócio da Bemobi é altamente escalável e com potencial para se distribuir pelo mundo com velocidade. O potencial dos países emergentes na aquisição desses serviços oferecidos pela Bemobi, por outro lado, também é grande. Poderíamos concluir, então, que o potencial da Bemobi é grande. Mas, em se tratando de investimentos, não podemos nos limitar a “potenciais”. Precisamos nos basear em fatos concretos. Na bolsa, o fato mais concreto é a demanda pelos papéis de qualquer empresa ou a oferta. Volume, portanto. Volume que mostra o interesse de investidores profissionais capazes de defender suas posições compradas ou vendidas. O melhor método para investir na bolsa dessa maneira, atualmente, é o Raio X Preditivo.