As ações da Allied (ALLD3) são um bom investimento? O volume de negócios e de ativos negociados pode responder a essa pergunta de forma inesperada

As ações da Allied (ALLD3), mesmo depois de terem seu preço inicial reduzido para R$ 18 em sua estreia na bolsa, no dia 12 de abril de 2021, estrearam caindo na B3. A empresa varejista de eletrônicos (de marcas como LG, Samsung e Apple) levantou, assim, cerca de R$ 188 milhões. Os recursos captados serão usados para investimentos em tecnologia, serviços financeiros, com a expansão da Soudi Pagamentos (sociedade controlada da companhia) e aquisições de novos negócios e lojas.

As ações da Allied (ALLD3), nesse contexto, seriam interessantes para investirmos? Neste artigo, vamos apresentar a companhia, mas, principalmente, a metodologia que utilizamos para acompanhar o volume de ativos negociados e, por consequência, o comportamento dos big players diante de qualquer papel na bolsa. O Raio X Preditivo, através de seus conceitos e ferramentas voltados para o volume, nos mostra o interesse desses participantes institucionais nos ativos da bolsa.

1. O que é a Allied e suas ações (ALLD3)?
2. Ações da Allied (ALLD3): onde e como são negociadas?
3. Quais são os principais possuidores de ações da Allied (ALLD3)?
4. Formas de ganhar em ações da Allied (ALLD3)?
5. Investir ou não investir em ações da Allied (ALLD3): qual decisão tomar?
6. Ficou interessado em ações da Allied (ALLD3)? Veja os custos e taxas pra começar
7. Como o Raio X Preditivo pode ajudar
8. Como faço pra comprar ações da Allied (ALLD3)?
9. Conclusão

A Allied tem o seguinte número de ações:

• Ordinárias: 90.415.309

1. O QUE É A ALLIED E SUAS AÇÕES (ALLD3)?

Segundo a página das ações da Allied (ALLD3) no site da B3, a bolsa de valores brasileira, a companhia se enquadra nas seguintes categorias:

• Atividade Principal: Desenvolvimento E Licenciamento de Plataformas Digitais Para Comercialização de Serviços de Tecnologia. Além de Soluções Logísticas E de Distribuição de Produtos.
• Classificação Setorial: Consumo Cíclico / Comércio / Eletrodomésticos

A Allied foi fundada em 2001 e é uma das principais empresas no mercado brasileiro de eletrônicos de consumo. Possui um portfólio de 3.000 SKUs em mais de 20 categorias de produtos. No mercado de smartfones, a Companhia vende 1 em cada 11 aparelhos adquiridos no Brasil.

Com atuação através de 3 canais de vendas – varejo físico, varejo digital e distribuição – a Allied comercializa um portfólio completo de produtos eletrônicos de consumo, representando muitas das principais marcas que atuam no Brasil, como Apple, LG, HP, Samsung, Motorola, Microsoft, entre outras. Além disso, a Allied atua como um dos únicos representantes de grandes marcas do setor, com destaque para Google e Amazon Kindle.

Além da venda de produtos,a Allied oferece também uma variedade de serviços complementares, incluindo seguros de celular, planos de operadoras,trade-in de aparelhos e serviços financeiros.

Em 31 de dezembro de 2020, a Companhia contava com mais de 1.838 funcionários e 5 centros de distribuição estrategicamente localizados (Jundiaí/SP, Vitória/ES, Contagem/MG, Manaus/AM e São José/SC).

Estratégias da Allied

Seguindo a página de relação com os investidores da Allied, a empresa se posiciona no mercado segundo as seguintes estratégias:

• Varejo físico: operações consistem em varejo (via lojas físicas e digital), bem como em atividades de distribuição como um dos principais players na compra de bens eletrônicos de consumo diretamente de fabricantes. Estratégia está baseada na manutenção do crescimento acelerado dos canais de varejo e no aprofundamento das sinergias existentes entre estes canais e a distribuição. Atua no varejo físico com dois modelos: lojas da marca Samsung e Store-in-Store (SiS). São um dos maiores parceiros da Samsung no mundo e têm 40% das operações da marca no Brasil, totalizando 126 pontos de venda. Esse é o principal canal de venda dos celulares premium da marca, o que reforça a importância de ser operado por players capacitados e experientes. Através do modelo Store-in-Store (SiS), opera quiosques especializados em produtos eletrônicos de consumo dentro de lojas de varejistas parceiros, que são remunerados com uma comissão sobre as vendas. Provê mobiliário customizado, com a marca do varejista, portfólio de produtos adequado ao público-alvo, gerenciamento de estoque, além da contratação e gestão da força de vendas no local. Através dessa operação, varejistas que não atuam no segmento de eletrônicos incluem a categoria em suas lojas, em um formato no qual não há investimento ou risco operacional por parte deles.
• Varejo Digital: Comercializa o mesmo extenso portfólio de produtos oferecidos no varejo físico e na distribuição. Atua nos principais marketplaces do Brasil de duas formas: (i) através da nossa marca MOBCOM; e (ii) em parceria para operar as lojas oficiais de importantes marcas como Google, Microsoft e Apple. Opera também, as lojas oficiais de celulares das operadoras Claro e TIM.
• Comercialização de serviços: Comercializa serviços como, por exemplo, ativação de planos de celular, banda larga e TV por assinatura. É líder na venda de planos de celular no canal online. Vende e ativa os planos de celular da maioria das grandes operadoras brasileiras, tanto no canal online como em varejistas parceiros, que utilizam sistema para realizar a venda de planos em suas lojas, para seus consumidores.
• Serviços financeiros: Cria em 2019 a Soudi, para oferecer soluções de pagamento aos consumidores. Atualmente presente em todas as lojas Samsung operadas pela Allied, têm um plano de expansão consistente para a SOUDI para os próximos anos, como alavancadora de vendas e de resultados para a Allied.
• Distribuição: maior distribuidor de produtos eletrônicos de consumo no Brasil. Como um comprador relevante de vários dos principais fabricantes, têm um relacionamento forte que nos ajuda nas constantes negociações e parcerias. Parcerias incluem, em alguns casos, representação única no Brasil, tais como faz com Google, Amazon Kindle e GoPro.
• Parcerias: parceira relevante da grande maioria dos varejistas e busca agregar valor a eles, especialmente aos varejistas que não são atendidos pelos grandes fabricantes. Alguns grandes varejistas que atuam em território nacional também são clientes relevantes, uma vez que há grande habilidade em suprir, com agilidade, eventuais desequilíbrios de oferta e demanda entre fabricantes e varejistas. Em 2019, comercializou mais de 8,5 milhões de produtos para mais de 3 mil clientes por meio desse modelo.

O que são as ações da Allied (ALLD3)?

O crescimento de uma empresa depende de três coisas:

• Um plano
• Um momento que constitui a oportunidade para executar o plano
• Recursos: dinheiro para efetivar a oportunidade.

Dá para conseguir esse dinheiro através de empréstimos e financiamentos? Dá. Mas os juros são caros. A outra opção é abrir o capital na bolsa de valores. A partir da abertura, suas ações passam a ser negociadas. Os investidores compram tais ações e, assim, compram partes da empresa, fornecendo recursos para os planos de crescimento. Ao comprar ações, tornam-se sócios. Se tudo dá certo, a empresa cresce, as ações se valorizam e periodicamente os lucros são distribuídos entre os acionistas em forma de dividendos. Boa parte dos negócios em ações da Allied (ALLD3), no entanto, se dá pela atuação dos traders ou especuladores. Eles pensam no curto prazo: compram ações apostando que elas valorizarão dali a algum tempo, sem ênfase nos dividendos ou na sociedade com a companhia.

Histórico das ações da Allied (ALLD3)

• 2001 – 2010 – Fundação pela família Radomysler, desenvolvendo atividades de importação e distribuição de telefones celulares e acessórios de eletrônicos no Brasil. Allied se torna o maior distribuidor de produtos eletrônicos no país e inicia sua trajetória como varejista nos canais físico e digital.
• 2011 – 2013 – Investimento da One Equity Partners e expansão do portfólio de produtos e serviços, incluindo: (i) gestão de lojas online de operadoras de telefonia, (ii) abertura das primeiras lojas de varejo da marca Samsung em shopping centers localizados nos estados de São Paulo e Rio de Janeiro, e (iii) distribuição de novas linhas de produtos, como câmeras digitais, notebooks e consoles de vídeo games.
• 2015 – 2018 –  Aquisição do controle pela Advent International Corporation e fortalecimento do segmento de varejo (online e físico). Constituição da subsidiária Mobcom, reforçando o posicionamento da Allied nos canais de vendas online. Aquisição da Wooza, plataforma de prestação de serviços de habilitação de plano de dados, voz e recarga e desenvolvimento de sistemas tecnológicos no canal online. Desenvolvimento do modelo de operação “Store in Store”, ampliando a atuação da Allied no varejo físico como parceiro para gestão das vendas de produtos de tecnologia.
• 2019 – Crescimento inorgânico, com aquisição de 8 pontos de vendas Samsung que, além de ampliar sua operação, também permitiu a expansão geográfica além do eixo Sudeste do país. Criação da SOUDI Pagamentos, plataforma digital para oferta de produtos e serviços financeiros.

2. AÇÕES DA ALLIED (ALLD3): ONDE E COMO SÃO NEGOCIADAS?

As ações da Allied (ALLD3) são negociadas na bolsa de valores brasileira, a B3 (Brasil, Bolsa, Balcão). A B3 já foi conhecida como Bovespa.

Em 2008, a Bovespa (Bolsa de Valores de São Paulo) se juntou à Bolsa de Mercadorias e Futuros (BM&F) e passou a ser conhecida como BM&FBovespa.

Finalmente, a BM&FBovespa se juntou à Cetip (Central de Custódia e Liquidação Financeira de Títulos) – que existia desde 1984 – e a entidade passou a se chamar B3, como é conhecida até hoje.

As negociações de ativos acontecem totalmente em ambiente eletrônico. O pregão viva voz, ambiente quase que folclórico da bolsa, com pessoas gritando umas com as outras, apregoando ofertas de compra e de venda, deixou de existir desde 2009, quando o último contrato da BM&F foi negociado dessa forma.

Agora tudo se dá através de meios eletrônicos. O sistema PUMA (Plataforma Unificada Multiativos) permite milhões de negócios e de ordens de compra e venda posicionadas em questão de segundos, de forma rápida, segura e acessível. Nesse sentido, o mais humilde trader de varejo fica em pé de igualdade com o mais poderoso investidor institucional.

Mas a igualdade acaba aí: os investidores institucionais têm muito mais vantagens.

• Robôs de Alta Frequência de Negociação (Robôs HFT – High Frequency Trading): esses algoritmos são capazes de se aproveitar de desequilíbrios do mercado ou mesmo criar desequilíbrios do mercado, posicionando e reposicionando ordens, criando ordens “escondidas” de compra ou venda de milhões em ativos, fazendo spoofing e, finalmente, controlando o mercado através do volume. Tudo em questões de milésimos de segundos
• Programadores de ponta: mentes matemáticas muito bem remuneradas para criar e operar esses algoritmos que, neste momento, já devem estar entrando na era da inteligência artificial
• Hardware de última geração: para rodar esses programas é preciso que os computadores usados sejam os melhores possíveis. Pode acreditar que os investidores institucionais fazem questão de ter o que há de melhor nesse quesito. Mas não só isso. Eles também precisam das melhores conexões em um universo em que um nanossegundo fará a diferença entre sua ordem de compra – ou o cancelamento repentino dela – chegar antes da do concorrente.
• CEOs predadores: são os dirigentes mais competentes, competitivos e bem informados. Pode ter certeza de que, se eles usam informações para montar suas posições, eles não vão busca-las nos portais onde você costuma fazer isso. Não poucas vezes, eles mesmos são a informação. E essa informação só chega aos traders e investidores comuns com dias ou semanas de atraso.

Nesse cenário, não basta ter um computador conectado à internet e uma conta na corretora para conseguir operar com sucesso.

É preciso ter uma metodologia e um método que permita ler como esses investidores institucionais estão operando.

Eles não revelam publicamente, mas é possível encontrar excelentes pistas através do comportamento do volume: afinal só os grandes players têm volume suficiente para, de fato, movimentar o mercado. E, por enquanto, embora eles tentem com sucesso esconder seu volume dos traders comuns, não há como fazer isso desde que você esteja munido dos conceitos e das ferramentas certas.

O segredo, então, para enfrentar esses poderosos adversários é não os enfrentar, mas ficar do lado deles: um dos modos de fazer isso é usar a leitura proporcionada pelo Raio X Preditivo.

Quais ações a Allied possui?

A Allied possui ações ordinárias:

• Ordinárias: ações que dão direito a voto nas assembleias das companhias e que têm direito a receber proventos, embora não tenham preferência nisso caso haja ações preferenciais. Não é o caso da Allied

Qual são os códigos das ações da Allied

O código das ações da Allied é ALLD3

As ações da Allied (ALLD3) são negociadas em quais bolsas?

As ações da Allied não são negociadas no exterior, no momento. São negociadas apenas na B3, a bolsa de valores brasileira.

3. QUAIS SÃO OS PRINCIPAIS POSSUIDORES DE AÇÕES DA ALLIED (ALLD3)?

Segundo o site da B3, atualmente, os principais acionistas das ações da Allied (ALLD3) são os seguintes:

Nome	%ON	%PN	%Total
Brasil Investimentos 2015 I Fundo de Investimento em Participações Multiestratégia	53,81	0,00	53,81
Brasil Investimentos 2015 II Fundo de Investimento em Participações Multiestratégia	20,45	0,00	20,45
Ricardo Radomysler	12,38	0,00	12,38
Marcelo Radomysler	8,05	0,00	8,05
Renato Radomysler	4,33	0,00	4,33
Outros	0,99	0,00	0,99
Ações Tesouraria	0,00	0,00	0,00
Total	100,00	0,00	100,00

4. FORMAS DE GANHAR COM AÇÕES DA ALLIED (ALLD3)?

Podemos lucrar com as ações da Allied (ALLD3) de diversas maneiras e podemos destacar as seguintes:

Trade com ações da Allied (ALLD3)

O trade consiste na compra de ações para a posterior venda a um preço superior.

Óbvio que, para que isso dê certo, é preciso que a ação valorize. Se, por outro lado, a ação desvalorizar, teremos que encerrar a operação com prejuízo, sob pena de que esse prejuízo vá se avolumando com o passar do tempo, salvo se a situação se reverta.

Na tendência de baixa, podemos fazer de maneira diversa: vendendo, mesmo que não tenhamos ações para vender. Para conseguir fazer isso, alugamos as ações que desejamos vender. Fazemos a venda e, tão logo ela fique mais barata, recompramos. A diferença entre os dois preços é o nosso lucro. Porém, se a ação, em vez de cair, subir, temos prejuízo.

O trade se classifica pela periodicidade das operações, entre outros critérios:

• Day trade: operações que começam e terminam no mesmo pregão, durando de míseros segundos a até algumas horas
• Swing trade: operações que duram alguns dias
• Position trade: operações que duram algumas semanas

Ganhar dividendos com ações da Allied (ALLD3)

O investidor é aquele que compra ações para segurar por um tempo indefinido, não importa o preço do papel. Seu objetivo é a acumulação, pois acredita em “boas empresas” e que “no longo prazo as ações sempre valorizam”.

Seu objetivo desde sempre é ser remunerado através de dividendos. Em um primeiro momento, no entanto, usará os dividendos para comprar mais ações. Mais ações darão mais dividendos. E assim por diante.

Claro, para essa tática funcionar é preciso que:

• A companhia seja boa pagadora de dividendos, isto é, pague regularmente sem falhas nos exercícios dos últimos cinco anos, por exemplo
• O dividend yield seja razoável (a porcentagem do valor total da ação que o dividendo representa

5. INVESTIR OU NÃO INVESTIR EM AÇÕES DA ALLIED (ALLD3): QUAL DECISÃO TOMAR?

Consideramos que o investimento em longo prazo em ações, sem uma perspectiva de saída da operação deve ser vista com cautela. Permanecer na renda variável durante períodos de turbulência que podem ser razoavelmente antecipados é expor parte de seu capital a um risco desnecessário (isso quando o iniciante, empolgado, não expõe todo o seu capital).

Dessa forma, nossa recomendação é, através de conceitos e ferramentas que privilegiem o comportamento do volume e do fluxo de ordens manifestado pelos grandes players institucionais, encontrar pontos de entrada para operações que tenham começo e fim, em regiões de probabilidade de acerto maior.

Isso não se limita apenas às ações ALLD3, mas a qualquer ativo negociado na bolsa de valores.

• Limite a parcela de suas economias no risco
• Tenha uma perspectiva de saída das operações (com lucro ou prejuízo)
• Use uma metodologia para determinar áreas de alta propabilidade de trade ou de investimento, de maneira a detectar as regiões de preço em que os big players estão se posicionando ou aquelas em que se posicionaram no passado (recomendamos o Raio X Preditivo).

6. FICOU INTERESSADO EM AÇÕES DA ALLIED (ALLD3)? VEJA OS CUSTOS E TAXAS PARA COMEÇAR

• Taxa de corretagem: cobrada pelas corretoras pelo serviço de execução das ordens de compra e de venda. Varia de acordo com a corretora e costuma ter a ver com o tamanho da ordem ou seu valor financeiro
• Taxa de custódia: as corretoras estão deixando de usar esta taxa que corresponde ao serviço de manter as ações que você decide manter por algum tempo em sua conta
• Taxas da bolsa: os emolumentos ou taxas da bolsa de valores podem chegar a 0,03% ou pouco mais que isso do valor financeiro de cada ordem emitida, de compra ou venda
• ISS: o Imposto Sobre Serviços é equivalente a 5% do valor da taxa de corretagem
• Imposto de renda: incide sobre o lucro. Para day trade, a alíquota é de 20%. Para operações com mais de um dia a alíquota é de 15%. No day trade, podemos descontar meses com prejuízo do atual com lucro, fazendo um abatimento sobre o valor sobre o qual incidirá a alíquota de 20%. Nas operações com mais de um dia, nos meses em que houver vendas inferiores a R$ 20 mil, há isenção, mesmo que exista lucro
• A B3 começou a cobrar 0,12% sobre os dividendos recebidos por carteiras de ações cujo valor seja igual ou superior a R$ 20 mil.

7. COMO O RAIO X PREDITIVO PODE AJUDAR AÇÕES DA ALLIED (ALLD3)?

O Raio X Preditivo pode ajudar na compra e na venda de ações como a ALLD3 e outras. Também na negociação de contratos e minicontratos futuros, opções, commodities e até criptomoedas.

O Raio X Preditivo é a sistematização da Nova Análise Técnica em conceitos e ferramentas criadas para viabilizar a leitura desses conceitos no gráfico.

O Raio X Preditivo se especializou no acompanhamento da atuação dos grandes players institucionais através das pistas por eles deixadas no volume e no fluxo de ordens.

Acompanhando o volume, sabemos os movimentos com mais consistências, as zonas de preço em que esses participantes aceitam negociar e a partir das quais vão empurrar as cotações com maior força, contundência e velocidade.

Para o Raio X Preditivo, o volume é a causa do movimento do preço enquanto o preço é tão somente o efeito. Se entendemos, observamos e interpretamos corretamente as causas, por consequência conseguimos nos antecipar aos efeitos e, portanto, nos posicionar nas operações com maior probabilidade de trade.

8. COMO FAÇO PARA COMPRAR AÇÕES DA ALLIED (ALLD3)?

Antes de decidir por comprar qualquer tipo de ação, ainda que ações de uma empresa como a Allied (ALLD3), devemos estar cientes da realidade do mercado.

O primeiro passo, portanto, é um treinamento que lhe prepare para a realidade do trade e para o fluxo que ativa os acontecimentos do preço no curto e no longo prazo.

A partir daí, você já pode abrir uma conta em uma corretora. Recomendamos que treine seus novos conhecimentos na conta demo. Sem dúvida, operar na conta demo não é a mesma coisa que operar na conta de verdade. Nada garante que você terá sucesso na conta real se tiver sucesso na conta demo. Mas uma coisa é certa: se você não conseguir ganhar “dinheiro” nem na conta demo, não espere que vai ganhar operando dinheiro de verdade.

Atualmente isso é fácil, bastante entrar no site de sua escolhida, preencher um cadastro e, em menos de 24 horas, sua conta estará aberta.

A seguir transfira o dinheiro para sua nova conta a partir de uma conta bancária de mesma titularidade. Esse passo, inicialmente, não é necessário: não há saldo mínimo, não há mensalidade e nem saldo de permanência nas corretoras.

9. CONCLUSÃO SOBRE AS AÇÕES DA ALLIED (ALLD3)

A Allied é uma dessas grandes empresas que não aparecem tanto porque priorizam a marca de seus parceiros ou daqueles que representam. Mas por esse breve texto dá para ver que ela está presente de forma competitiva e decisiva no mercado de eletrônicos. No entanto isso não basta para avaliar suas ações. Nós, do Raio X Preditivo, acreditamos que só o comportamento dos grandes investidores institucionais (big players) nos dá sustentação para decidir. Por um lado, estão bem informados ao tomar suas decisões e, por outro, são os que têm condições de defender posições compradas ou vendidas conforme o caso, de acordo com sua estratégia. Para ficarmos a par do comportamento institucional, precisamos saber ler o que nos diz o volume de ativos negociados e, para tanto, precisamos dos conceitos ensinados pelo Raio X Preditivo e aplicados por suas ferramentas.