As ações da Aliança (PEAB4) vão cair ou vão subir? Não basta conhecer a empresa: tem que saber o que os big players estão fazendo

As ações da Aliança (PEAB4) pertencem a essa holding que está em negócios tão diversos como agricultura (o que inclui cacau e piaçava), pecuária, construção e, até mesmo, hospitalares. No que diz respeito a esse setor, a empresa vendeu recentemente 80% de seu controle do Hospital Aliança para a Rede D’Or São Luís por R$ 800 milhões. Parte do valor foi distribuído entre os acionistas.

As ações da Aliança (PEAB4), considerando a diversidade de seus negócios, seria uma boa empresa para investir? Aqui apresentaremos um pouco sobre essa companhia e seus negócios, mas o fundamental é que você compreenda o que determina a alta ou a queda das ações na bolsa de valores. Embora possa ter a ver com as características da empresa, o que é mais determinante é a demanda e a oferta por suas ações. E, para entender isso, passamos pelo volume de negócios. O fundamental deste artigo sobre a Aliança (PEAB4) é que você conheça a metodologia que usamos para analisar esse fator e, por consequência, a atuação dos big players neste e em outros ativos da bolsa de valores.

1. O que é a Aliança e suas ações (PEAB4)?
2. Ações da Aliança (PEAB4): onde e como são negociadas?
3. Quais são os principais possuidores de ações da Aliança (PEAB4)?
4. Formas de ganhar em ações da Aliança (PEAB4)?
5. Investir ou não investir em ações da Aliança (PEAB4): qual decisão tomar?
6. Ficou interessado em ações da Aliança (PEAB4)? Veja os custos e taxas pra começar
7. Como o Raio X Preditivo pode ajudar
8. Como faço pra comprar ações da Aliança (PEAB4)?
9. Conclusão

A Aliança tem o seguinte número de ações:

Ordinárias	6.425.139
Preferenciais	6.425.139
Total	12.850.278

 

Em livre negociação:

Quantidade de Ações Ordinárias	2.805.965	43,67
Quantidade de Ações Preferenciais	1.601.554	24,92
Total de Ações	4.407.519	34,29

1. O QUE É A ALIANÇA E SUAS AÇÕES (PEAB4)?

Segundo a página das ações da Aliança (PEAB4) no site da B3, a bolsa de valores brasileira, a companhia se enquadra nas seguintes categorias:

• Atividade Principal: Participações em Outras Sociedades. Na Qualidade de Sócia E/ou Quotista E Administração de Bnes Próprios
• Classificação Setorial: Financeiro / Holdings Diversificadas / Holdings Diversificadas

A Companhia de Participações Aliança da Bahia foi fundada em 14 de maio de 1997 e teve origem da cisão da Companhia de Seguros Aliança da Bahia. Tem por objeto a participação em outras sociedades, na qualidade de sócia, quotista e/ou acionista e a administração de bens próprios.

A Companhia é controladora das empresas mencionadas a seguir, sendo as seguintes atividades desenvolvidas por estas controladas:

• A controlada Agropastoril Vila Real S.A., na qual a Companhia detém participação de 99,9%, tem por objetivo social a cria, recria, seleção, engorda, compra e venda de gado bovino e outras espécies, exercendo ainda atividades agrícolas e outras que, de forma direta ou indireta, com elas se relacionem. Adicionalmente, a Agropastoril se dedica ao cultivo do cacau e extração de piaçava.
• A controlada Sociedade Anônima Hospital Aliança, na qual a Companhia DETINHA participação de 99,8%, tem como objetivo social a prestação de serviços médicos e hospitalares, bem como a construção de hospitais e instalações complementares e afins em todo o território nacional, incluindo a exploração comercial de bares e restaurantes anexos ao estabelecimento onde funcionem tais serviços. Recentemente, a Aliança vendeu 80% do hospital para a Rede D’Or São Luiz, por R$ 800 milhões. A rede D’Or São Luiz também fez sua recente entrada na bolsa de valores com uma Oferta Pública de Ações
• A controlada Companhia Agropecuária Barro Vermelho, na qual a Companhia detém participação de 74,1%, tem por objetivo social a exploração agrícola, pecuária e dos recursos naturais, inclusive colonização, bem como o beneficiamento, industrialização e comercialização, nos mercados internos e externos, das matérias primas, produtos e subprodutos originários ou aplicáveis em suas atividades.
• A controlada Aliança da Bahia Construtora e Imobiliária Ltda., na qual a Companhia detém participação de 93,8%, tem por objetivo social a prestação de serviços nas áreas de construção civil, urbanização e paisagismo, instalações técnicas de engenharia, incorporações e empreendimentos imobiliários, compra e venda de bens, imóveis e de materiais de construção, exploração dos negócios de bens próprios e de terceiros e atividades afins. Desde a sua fundação, a Construtora vem se dedicando à prestação de serviços na realização de obras de manutenção/ampliação nas empresas do grupo societário.

O que são as ações da Aliança (PEAB4)?

As ações da Aliança Participações (PEAB4), como qualquer ação negociada na bolsa de valores brasileira, a B3 (Brasil, Bolsa, Balcão), são a menor fração possível do capital social da companhia. Primeiro você precisa conhecer o que é abertura de capital.

Uma empresa vislumbra uma chance de crescimento. Ela vai precisar de dinheiro, crédito, recursos pra aproveitar essa oportunidade. Ninguém tem dinheiro sobrando por aí. Uma empresa a pleno vapor tem todos os seus recursos comprometidos já.

Para conseguir esse dinheiro, dá pra pegar empréstimos e financiamentos. Desvantagem: juros altos.

Uma escolha muito melhor é abrir o capital.

Isto é, a companhia vai literalmente vender uma parte dela ao mercado, na bolsa de valores, vai vender o seu capital que, agora, passa a ser “social”.

É quando suas ações passam a ser negociadas nos mercados, particularmente na Bolsa de Valores.

Aqueles que compram ações na Oferta Pública de Ações (IPO) – recente caso das ações da ALIANÇA PARTICIPAÇÕES (PEAB4) – passam a ser sócios, passam a ter uma parte da empresa e passam a dividir com a companhia também uma parte de todos os riscos.

Com a venda das ações, agora, a companhia tem o dinheiro extra de que precisava!

Se tudo der certo, a companhia valoriza e, consequentemente, suas ações também.

Quem comprou ações percebe que suas ações subiram de preço.

Uma empresa maior também tem mais lucros. Companhias de capital aberto precisam dividir uma parte de seus lucros entre os acionistas. No Brasil, costuma-se dividir 25% dos lucros, mas pode ser mais que isso ou menos.

Porém, existem muitos participantes do mercado que não estão interessados em ver a valorização das ações no longo prazo e tampouco estão interessados em dividendos.

Os especuladores gostam de comprar as ações e vende-las tão logo elas valorizem até um valor de acordo a seus objetivos.

Eles também podem vender ações. Aí eles recompram quando elas estão mais baratas. Claro que essa tática só serve quando esses especuladores ou traders acreditam que as ações vão desvalorizar.

De qualquer modo, são os especuladores ou traders que dão a liquidez diária a uma ação, isto é a possibilidade de comprar e vender ações a qualquer momento.

2. AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4): ONDE E COMO SÃO NEGOCIADAS?

As ações da Aliança Participações (PEAB4) são negociadas na bolsa de valores brasileira, a B3 (Brasil, Bolsa, Balcão). Diferentemente de há muitos anos, as negociações acontecem em meio eletrônico. Antigamente, era comum a algazarra dos operadores no pit, gritando ofertas de compra e venda, tentando oferecer e obter os melhores preços pelos lotes de papeis.

Hoje, com um computador, uma conexão com a internet e uma conta na corretora, conseguimos negociar ações sem precisar enviar ordens por telefone para a mesa que, por sua vez, ia mandar nossa ordem junto com milhares de outras que iriam parar no pit.

Porém, mesmo apesar da aparente placidez, estamos nesse momento, entrando na arena – muitas vezes sem saber – junto com os grandes investidores institucionais. É o mesmo que entrar na jaula com os leões e fechar a porta.

Para negociar nesse ambiente, é preciso usar conceitos e ferramentas, verdadeiros radares que mostrem onde esses monstros estão e o que estão fazendo. Atualmente, a metodologia que faz isso, seguindo e acompanhando os passos desses participantes com maior capacidade de mover o mercado é o Raio X Preditivo, através de indicadores e técnicas para seguir o volume.

Quais ações a Aliança Participações possui?

A Aliança Participações possui ações preferenciais e ordinárias.

• Ações preferenciais: têm preferência no pagamento de proventos, mas não vota nas assembleias.
• Ações ordinárias: votam nas assembleias, mas não têm preferência no recebimento de proventos (dividendos, juros sobre capital próprio)

Qual são os códigos das ações da Aliança Participações

• Ordinárias: PEAB3
• Preferenciais: PEAB4

As ações da Aliança Participações (PEAB4) são negociadas em quais bolsas?

As ações da Aliança Participações são negociadas apenas na bolsa de valores brasileira, a B3.

3. QUAIS SÃO OS PRINCIPAIS POSSUIDORES DE AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4)?

Segundo o site da B3, atualmente, os principais acionistas das ações da Aliança (PEAB4) são os seguintes:

Nome	%ON	%PN	%Total
Patrimonial Mundo Novo Ltda	5,90	1,62	3,76
Outros	41,94	26,26	34,10
Espólio – Paulo Sérgio Freire de Carvalho Gonçalves Tourinho	32,31	0,63	16,47
Adrecor Administração Ltda	0,07	60,89	30,48
Fundação Maria Emilia Pedreira Freire de Carvalho	17,05	1,42	9,23
Companhia de Seguros Aliança Da Bahia	2,74	9,19	5,96
Outros	0,00	0,00	0,00
Ações Tesouraria	0,00	0,00	0,00
Total	100,00	100,00	100,00

4. FORMAS DE GANHAR COM AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4)?

Podemos lucrar com as ações da Aliança (PEAB4) de diversas maneiras e podemos destacar as seguintes:

Trade com ações da Aliança Participações (PEAB4)

No trade, nosso objetivo de lucro é no curto prazo. Não queremos ser sócios. O estratagema é, basicamente, comprar quando achamos que a ação vai valorizar.

Por outro lado, vendemos se julgamos que as ações vão cair de preço. Para tanto, alugamos as ações de um investidor, vendemos as ações alugadas e recompramos quando estiverem mais baratas. Devolvemos, pagamos o aluguel e ficamos com a diferença de valor.

Os trades podem ser classificados de diversas maneiras, por exemplo, quanto a sua duração e objetivos:

• Day trade: as operações começam e terminam no mesmo dia (podem durar até mesmo segundos!)
• Swing trade: operações que duram dias
• Position trade: operações que duram semanas

Ganhar dividendos com ações da Aliança Participações (PEAB4)

Se você é um investidor e se identifica com o longo prazo, pode estar interessado, então, em receber dividendos.

Esse tipo de investidor não está interessado em vender as ações. Nem daqui a anos. Ele quer acumular, acumular e acumular. Recebendo cada vez mais dividendos que vão ajudar a comprar cada vez mais ações.

No entanto, se ele comprar ações de empresa que não esteja crescendo e nem tendo lucros, não receberá dividendos. E tão pouco a empresa valorizará.

Por isso, para que essa estratégia dê certo precisamos de duas características óbvias:

• A companhia precisa pagar bons dividendos. Sempre verifique o dividend yield
• A companhia precisa pagar dividendos regularmente

A Aliança Participações (PEAB4) pagou os seguintes dividendos recentemente:

Tipo do Provento	Data de Aprovação	Data-Com	Pagamento	Valor	Dividend Yield
Dividendo	13/11/2020	18/11/2020	03/12/2020	32,61	27,18%
Dividendo	28/04/2020	28/04/2020	26/06/2020	2,72	6,47%
Dividendo	06/09/2019	11/09/2019	24/09/2019	1,27	3,03%
Dividendo	26/04/2019	26/04/2019	24/05/2019	3,01	7,16%
Dividendo	27/04/2018	27/04/2018	25/05/2018	3,45	8,21%

5. INVESTIR OU NÃO INVESTIR EM AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4): QUAL DECISÃO TOMAR?

Existe um fator que devemos considerar independentemente de se a empresa é uma boa ou uma má companhia. Veja, quando falamos de investimento, evidentemente não estamos falando de operações de curto prazo.

Estamos nos referindo a comprar ações e sentar em cima, fazer “poupança” com esses papeis. Será que é saudável?

Vemos com cuidado o acumulo de ativos de maneira indefinida. Ainda mais se boa parte do capital do investidor ficar alocado em renda variável. Afinal: é renda variável. Tudo pode acontecer!

Bolsa não é cassino, mas se deixarmos nosso dinheiro nas mãos do acaso ela passa a ser.

É inevitável que, mais dia menos dia, um cataclismo aconteça na bolsa de valores – vimos isso em 2020 -, coisas que fazem uma carteira de ações perder metade de seu valor em poucos dias. Isso não é lenda. Aconteceu várias vezes ao longo da história. Recente, inclusive.

Poucos têm o sangue frio – sangue frio que, muitas vezes, vem de um financeiro avantajado, que suporta desvalorizações – para entender aquilo como uma “promoção de ações” e que é hora de comprar mais.

Assim, nossa recomendação para iniciantes é: quanto mais tempo expomos nosso capital à bolsa, quanto maior é essa parcela desse capital exposta ao risco, maiores são as chances de que esse risco se concretize com o passar dos dias e maior será o impacto, diretamente proporcional ao capital envolvido.

• Nossa recomendação, então, é procurar trades mais curtos com ações e outros ativos (menos tempo, menos exposição ao risco).
• Não envolva também uma parcela muito grande de seu capital (menos dinheiro, risco menor).
• E, para investir, confie em uma metodologia que lhe dê a segurança de fazer a leitura de acordo com a realidade do mercado.

Para isso, recomendamos uma metodologia baseada na causa dos movimentos dos preços, que é o volume levantado pelos grandes players institucionais em busca de liquidez em níveis de valor que consideram razoáveis para seus negócios. Fique ciente que a maioria dos cursos vendidos no mercado brasileiro se baseia no estudo do preço (efeitos). Por isso, recomendamos o Raio X Preditivo.

6. FICOU INTERESSADO EM AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4)? VEJA OS CUSTOS E TAXAS PARA COMEÇAR

• Taxa de corretagem: cobrada pelas corretoras pelo serviço de execução das ordens de compra e de venda. Varia de acordo com a corretora e costuma ter a ver com o tamanho da ordem ou seu valor financeiro
• Taxa de custódia: as corretoras estão deixando de usar esta taxa que corresponde ao serviço de manter as ações que você decide manter por algum tempo em sua conta
• Taxas da bolsa: os emolumentos ou taxas da bolsa de valores podem chegar a 0,03% ou pouco mais que isso do valor financeiro de cada ordem emitida, de compra ou venda
• ISS: o Imposto Sobre Serviços é equivalente a 5% do valor da taxa de corretagem
• Imposto de renda: incide sobre o lucro. Para day trade, a alíquota é de 20%. Para operações com mais de um dia a alíquota é de 15%. No day trade, podemos descontar meses com prejuízo do atual com lucro, fazendo um abatimento sobre o valor sobre o qual incidirá a alíquota de 20%. Nas operações com mais de um dia, nos meses em que houver vendas inferiores a R$ 20 mil, há isenção, mesmo que exista lucro
• A B3 começou a cobrar 0,12% sobre os dividendos recebidos por carteiras de ações cujo valor seja igual ou superior a R$ 20 mil.

7. COMO O RAIO X PREDITIVO PODE AJUDAR AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4)?

O Raio X Preditivo é uma metodologia que acompanha a atuação dos grandes players institucionais sobre os ativos da bolsa de valores.

Esses participantes têm ampla participação no mercado e grande influência sobre o preço dos ativos negociados através do controle do volume e do fluxo de ordens de compra e venda. Com o controle da demanda – tendo como única dificuldade a grande necessidade de liquidez -, os big players retiram e adicionam o combustível para os movimentos de preço. Esse combustível é o volume.

O Raio X Preditivo, através da análise do volume dos negócios e seu resultado sobre as cotações, determina os melhores momentos para se posicionar em negociações na bolsa de valores, não importa se em ações como a PEAB4 ou em contratos e minicontratos de dólar e índice.

8. COMO FAÇO PARA COMPRAR AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4)?

O primeiro passo costuma ser deixado de lado pelos iniciantes. Muita gente paga caro por causa disso.

Antes de mais nada é preciso fazer um curso sobre bolsa de valores e trade.

Essa preparação deve ensinar um método condizente com a realidade do mercado: o mercado é dominado pelos institucionais e ir contra o fluxo desses participantes é loucura (não é à toa que mais de 90% dos traders iniciantes e experientes estão no prejuízo).

Por isso, nossa recomendação é o Raio X Preditivo, pioneiro no Brasil neste tipo de leitura, pela observação do volume e do fluxo de ordens, para determinar como estou se posicionando os big players.

Os passos seguintes são relativamente simples e, por assim serem, acabam levando iniciantes à desistência ou à falência, porque deixaram de lado o passo relatado no primeiro parágrafo. Eles acabam achando que a bolsa de valores é um passeio no parque:

• Abrir a conta na corretora
• Transferir o dinheiro
• Comprar ações da ALIANÇA PARTICIPAÇÕES (PEAB4)

9. CONCLUSÃO SOBRE AS AÇÕES DA ALIANÇA (PEAB4)

Os negócios de uma holding ou de uma companhia de participações são complexos, devido à sua diversidade. Por outro lado, a diversificação possível de uma empresa dessas reduz os seus riscos, embora eles ainda existam. O importante e o que queríamos frisar durante este artigo é que é fundamental entender como os big players atuam e como sua atuação é denunciada pelo volume de negócios. Encontrando os pontos e as faixas de preço que eles consideram interessante vender encontramos também zonas de segurança para investir e fazer trades. Com o Raio X Preditivo, temos a compreensão de como essas zonas são formadas e como elas constituem oportunidades de risco menor para iniciarmos e encerrarmos investimentos em qualquer ativo da bolsa de valores.